Риск

Риск – вероятность реализации негативного воздействия в зоне пребывания человека.

Риск — это отношение числа тех или иных неблагоприятных проявлений опасностей к их возможному числу за определенный период времени (год, месяц, час и т.д.).

Виды рисков по роду опасности:

§ Техногенные риски — это риски, связанные с хозяйственной деятельностью человека (например, загрязнение окружающей среды).

§ Природные риски — это риски, не зависящие от деятельности человека (например, землетрясение).

§ Смешанные риски — это риски, представляющие собой события природного характера, но связанные с хозяйственной деятельностью человека (например, оползень, связанный со строительными работами).

Виды рисков по сферам проявления:

§ Политические риски — это риски прямых убытков и потерь или недополучения прибыли из-за неблагоприятных изменений политической ситуации в государстве или действий местной власти.

§ Социальные риски — это риски, связанные с социальными кризисами.

§ Экологические риски — это риски, связанные с вероятностью наступления гражданской ответственности за нанесение ущерба окружающей среде, а также жизни и здоровью третьих лиц.

§ Коммерческие риски — это риски экономических потерь, возникающие в любой коммерческой, производственно- хозяйственной деятельности. В состав коммерческих рисков включают финансовые риски (связанные с осуществлением финансовых операций) и производственные риски (связанные с производством продукции (работ, услуг), осуществлением любых видов производственной деятельности).

§ Профессиональные риски — это риски, связанные с выполнением профессиональных обязанностей (например, риски, связанные с профессиональной деятельностью врачей, нотариусов и т.д.).

Виды рисков по возможности предвидения:

§ Прогнозируемые риски — это риски, которые связаны с циклическим развитием экономики, сменой стадий конъюнктуры финансового рынка, предсказуемым развитием конкуренции и т.п. Предсказуемость рисков носит относительный характер, так как прогнозирование со 100%-ным результатом исключает рассматриваемое явление из категории рисков. Например, инфляционный риск, процентный риск и некоторые другие их виды.

§ Непрогнозируемые риски — это риски, отличающиеся полной непредсказуемостью проявления. Например, форс- мажорные риски, налоговый риск и др.

Соответственно этому классификационному признаку риски подразделяются также на регулируемые и нерегулируемые в рамках предприятия.

Виды рисков по источникам возникновения:

§ Внешний (систематический или рыночный) риск — это риск, не зависящий от деятельности предприятия. Этот риск возникает при смене отдельных стадий экономического цикла, изменении конъюнктуры финансового рынка и в ряде других случаев, на которые предприятие в своей деятельности повлиять не может. К этой группе рисков могут быть отнесены инфляционный риск, процентный риск, валютный риск, налоговый риск.

§ Внутренний (несистематический или специфический) риск — это риск, зависящий от деятельности конкретного предприятия. Он может быть связан с неквалифицированным финансовым менеджментом, неэффективной структурой активов и капитала, чрезмерной приверженностью к рисковым (агрессивным) операциям с высокой нормой прибыли, недооценкой хозяйственных партнёров и другими факторами, отрицательные последствия которых в значительной мере можно предотвратить за счёт эффективного управления рисками.

Виды рисков по размеру возможного ущерба:

§ Допустимый риск — это риск, потери по которому не превышают расчётной суммы прибыли по осуществляемой операции.

§ Критический риск — это риск, потери по которому не превышают расчётной суммы валового дохода по осуществляемой операции.

§ Катастрофический риск — это риск, потери по которому определяются частичной или полной утратой собственного капитала (может сопровождаться утратой заёмного капитала).

Виды рисков по комплексности исследования:

§ Простой риск характеризует вид риска, который не расчленяется на отдельные его подвиды. Например, инфляционный риск.

§ Сложный риск характеризует вид риска, который состоит из комплекса подвидов. Например, инвестиционный риск (риск инвестиционного проекта и риск конкретного финансового инструмента).

Виды рисков по финансовым последствиям:

§ Риск, влекущий только экономические потери, несёт только отрицательные последствия (потеря дохода или капитала).

§ Риск, влекущий упущенную выгоду, характеризует ситуацию, когда предприятие в силу сложившихся объективных и субъективных причин не может осуществить запланированную операцию (например, при снижении кредитного рейтинга предприятие не может получить необходимый кредит).

§ Риск, влекущий как экономические потери, так и дополнительные доходы («спекулятивный финансовый риск»), присущ, как правило, спекулятивным финансовым операциям (например, риск реализации реального инвестиционного проекта, доходность которого в эксплуатационной стадии может быть ниже или выше расчётного уровня).

Виды рисков по характеру проявления во времени:

§ Постоянный риск характерен для всего периода осуществления операции и связан с действием постоянных факторов. Например, процентный риск, валютный риск и т. п.

§ Временный риск характеризует риск, носящий перманентный характер, возникающий лишь на отдельных этапах осуществления финансовой операции. Например, риск неплатёжеспособности предприятия.

Виды рисков по возможности страхования:

§ Страхуемые риски — это риски, которые могут быть переданы в порядке внешнего страхования соответствующим страховым организациям.

§ Нестрахуемые риски — это риски, по которым отсутствует предложение соответствующих страховых продуктов на страховом рынке.

Состав рисков этих рассматриваемых двух групп очень подвижен и связан не только с возможностью их прогнозирования, но и с эффективностью осуществления отдельных видов страховых операций в конкретных экономических условиях при сложившихся формах государственного регулирования страховой деятельности.

Виды рисков по частоте реализации:

§ Высокие риски — это риски, для которых характерна высокая частота наступления ущерба.

§ Средние риски — это риски, для которых характерна средняя частота нанесения ущерба.

§ Малые риски — это риски, для которых характерна малая вероятность наступления ущерба.

Введение

Риск — вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом.

Рискованная ситуация связана со статистическими процессами и ей сопутствуют три сосуществующих условия:

наличие неопределенности;

необходимость выбора альтернативы (при этом следует иметь в виду, что отказ от выбора также является разновидностью выбора);

возможностью оценить вероятность осуществления выбираемых альтернатив.

Можно выделить несколько модификаций риска:

Тема курсовой работы в современных условиях является актуальной.

Цель курсовой работы — изучение сущности, признаков и классификации рисков.

Объект исследования — ОАО «Слободской молочный комбинат».

В соответствии с целью были поставлены и решены следующие задачи:

изучить теоретические основы понятия, признаков и классификации рисков;

представить организационно-экономическую характеристику предприятия;

провести анализ управления рисками;

разработать мероприятия по снижению рисков.

Источниками информации явились учетная документация финансового отдела комбината, нормативные источники, специализированные издания.

Теоретические основы понятия, признаков и классификации рисков

Риск — вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом.

Рискованная ситуация связана со статистическими процессами и ей сопутствуют три сосуществующих условия:

наличие неопределенности;

необходимость выбора альтернативы (при этом следует иметь в виду, что отказ от выбора также является разновидностью выбора);

возможностью оценить вероятность осуществления выбираемых альтернатив.

Можно выделить несколько модификаций риска:

субъект, делающий выбор из нескольких альтернатив, имеет в распоряжении объективные вероятности получения предполагаемого результата, основывающиеся, например, на проведенных статистических исследованиях;

вероятности наступления ожидаемого результата могут быть получены только на основе субъективных оценок, т.е. субъект имеет дело с субъективными вероятностями;

субъект в процессе выбора и реализации альтернативы располагает как объективными, так и субъективными вероятностями.

В явлении риск выделяют следующие основные элементы, взаимосвязь которых и оставляет его сущность:

1) возможность отклонения от предполагаемой цели, ради которой осуществлялась выбранная альтернатива;

2) вероятность достижения желаемого результата;

3) отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;

риск финансовый хозяйственный оценка

4) возможность потерь, связанных с осуществлением выбранной в условиях неопределенности альтернативы .

Риску присущи следующие основные черты.

Противоречивость как черта риска проявляется в различных аспектах. Представляя собой разновидность деятельности, риск, с одной стороны, ориентирован на получение общественно значимых результатов неординарными, новыми способами в условиях неопределенности и ситуации неизбежного выбора. Тем самым он позволяет преодолевать барьеры различного характера, выступающие тормозом общественного развития, и обеспечивать осуществление инициатив, новаторских идей, социальных экспериментов, направленных на достижение успеха. Это свойство риска ускоряет общественный и технический прогресс.

С другой стороны, риск ведет к торможению социального прогресса, к тем или иным социально-экономическим и моральным издержкам, если в условиях неполной исходной информации, ситуации риска альтернатива выбирается без должного учета объективных закономерностей развития явления, по отношению к которому принимается решение.

Альтернативность. Это свойство риска связано с тем, что он предполагает необходимость выбора из двух или нескольких возможных вариантов решений, направлений, действий.

В зависимости от конкретного содержания ситуации риска альтернативность обладает различной степенью сложности и решается различными способами. Если в простых ситуациях выбор осуществляется, как правило, на основании прошлого опыта и интуиции, то в сложных ситуациях необходимо дополнительно использовать специальные методы.

Неопределенность. Она подразумевает состояние неоднозначности развития конкретных событий в будущем, невозможность точного предсказания показателей реализации инвестиционного проекта. Управлять неопределенностью невозможно, однако можно научиться принимать решения в условиях неопределенности. Наиболее простой способ — интуиция, однако получили распространение и количественные методы принятия решений в условиях неопределенности. Для этого перед принятием решения необходимо оценить риск негативных для предприятия решений .

Риски предприятия — это любые негативные события, которые могут нести потенциальную угрозу его деятельности. К рискам относят действия или управленческие решения, вследствие которых предприятие в будущем получит убыток или упустит какую-либо выгоду.

Сущность рисков организации заключается в том, что они представляют собой угрозу для предприятия попасть в какую-либо негативную ситуацию и получить отрицательный результат финансово-хозяйственной деятельности.

При этом необходимо выделить основные характеристики рисков.

. Экономическая природа

Риск относится к экономическим понятиям, тесно связывается с финансовой сферой деятельности предприятия, влияет на получение прибыли или несение убытка и представляет собой экономическое последствие непредвиденной ситуации.

. Вероятностный характер возникновения

Риск может возникнуть либо нет, и это зависит от того, какие именно факторы на него воздействуют и при каких условиях он может произойти.

. Неопределенность последствий

Во многих случаях нет определенной уверенности в том, какие именно негативные последствия могут наступить вследствие возникновения рискованного события.

Их можно предугадать с определенной долей вероятности, однако точно обозначить не представляется возможным.

. Неблагоприятные последствия

Последствия, которые будут происходить после возникновения рисков, всегда несут отрицательный эффект для финансово-хозяйственной деятельности субъекта предпринимательства.

. Изменчивость

Риски являются не статическими показателями, а динамическими, то есть изменяющимися во времени.

Риски могут претерпевать определенные изменения, а потому по-разному влиять на деятельность хозяйствующего субъекта.

Специалисты предлагают к рассмотрению следующую классификацию рисков на предприятии.

. По роду опасности:

  • техногенные — связаны с непосредственной деятельностью человека;
  • природные — связаны не с деятельностью человека, а с природно-климатическими условиями региона;
  • смешанные — природные риски, которые возникают из-за воздействия на них техногенных факторов, созданных человеком.

. По сферам проявления:

  • коммерческие — связаны с осуществлением непосредственной финансово-хозяйственной деятельности субъекта. Они возникают всегда, когда ведется предпринимательская деятельность, и подразделяются на два подтипа: (1) финансовые, относящиеся к финансово-экономической деятельности предприятия, и (2) производственные, связанные с осуществлением производственного процесса на предприятии.
  • политические — связаны с политической ситуацией в стране и мире в целом, а также действиями органов власти в непосредственном регионе функционирования компании;
  • социальные — связаны с социальной ситуацией в обществе и кризисами в нем;
  • экологические — связаны с возникновением какой-либо негативной ситуации в окружающей среде, за которую предприятие должно будет нести гражданскую ответственность;
  • профессиональные — связаны с выполнением своих должностных обязанностей;

. По возможности предугадывания:

  • прогнозируемые — их можно с определенной долей вероятности предугадать, а, следовательно, принять определенные меры по предотвращению наступления или минимизации негативных последствий;
  • непрогнозируемые — к ним относятся форс-мажорные ситуации, которые невозможно предугадать и просчитать заранее, а, следовательно, к ним невозможно должным образом подготовиться;

. По источникам возникновения:

  • внешние — происходят во внешней среде предприятия и зависят от иных субъектов экономической среды и процессов, происходящих в ней;
  • внутренние — происходят во внутренней среде предприятия и зависят от процессов, осуществляемых внутри организаций, а также действий сотрудников компании;

. По размеру ущерба:

  • допустимые — приемлемы в рамках проводимых операций;
  • критические — могут нанести достаточно ощутимый ущерб предприятию;
  • катастрофические — способны полностью парализовать деятельность организации;

. По времени:

  • постоянные — существует в течение всего периода осуществления какого-либо мероприятия;
  • временные — может появляться и исчезать под воздействием каких-либо факторов;

. По возможности страхования:

  • страхуемые — могут быть застрахованы в соответствующей организации;
  • не страхуемые — не могут быть застрахованы в соответствующей организации.

Высокая частота появления рисков характеризует организацию как рискованное предприятие вне зависимости от представленной классификации.

Система управления рисками на предприятии

Система управления рисками на предприятии предполагает разработку специальной программы, позволяющей осуществлять такое управление.

Она включает в себя прохождение определенных этапов, описанных ниже.

. Идентификация риска

Этот этап предполагает идентификацию риска на всем процессе осуществления финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Для того чтобы предотвратить появление риска или его последствий, необходимо знать о том, где именно он может возникнуть.

Идентификация позволит найти «слабое звено» в деятельности предприятия и предпринять меры для его укрепления.

С этой целью изучаются источники возникновения риска и участки, на которые он может оказать отрицательное воздействие.

. Расчет максимального ущерба

Оценку рисков на предприятии проводят не только для того, чтобы определить место их возникновения, но также и для расчета максимального ущерба от них.

Данное мероприятие необходимо, чтобы четко понимать, какие именно последствия и в каком объеме могут последовать за наступлением рискованной ситуации.

. Разработка защитных мероприятий

После того как будут определены источники возникновения рисков и их максимальный ущерб, необходимо разработать систему мероприятий, которая защитит от возможности их возникновения и причинения убытка.

Методика оценки рисков на предприятии

Анализ рисков на каждом предприятии должен базироваться на их оценке, которая заключается в поиске риска, его классификации, определении возможного ущерба и выработке мероприятий по его устранению.

Для комплексного анализа необходимо последовательно осуществить несколько мероприятий.

. Сбор информации

Необходимо разработать систему риск-менеджмента на предприятии, благодаря которой руководитель сможет аккумулировать всю необходимую информацию о возможных рисках.

Собранная информация должна быть точной, полной, объективной и актуальной, поскольку именно на ее основе будет проводиться непосредственный анализ и принятие управленческих решений.

. Фиксация рисков

Она предполагает выявление рисков и распределение их на (1) значимые для деятельности предприятия и (2) не значимые.

В первую очередь необходимо будет анализировать риски, которые с большой долей вероятности повлияют на деятельность организации, а потому требуют повышенного внимания.

. Составление схемы

Это мероприятие предполагает разработку схемы проведения операций, направленных на уничтожение риска и минимизацию его негативных последствий.

При этом выделяются главные операции и второстепенные, являющиеся составными частями основных операций.

. Качественная и количественная оценка

Данное мероприятие предполагает оценку риска с качественной и количественной стороны.

В первом случае риск оценивается с позиции характеристик, не имеющих количественного выражения, а во втором рассчитываются непосредственные показатели, которые будут иметь количественную или денежную оценку.

. Принятие решения

Это последнее мероприятие, входящее в систему оценки рисков, представляющее собой разработку управленческих решений и осуществление операций, способных убрать риск полностью либо минимизировать его негативное воздействие.

Пример оценки и управления рисками на предприятии

Попробуем оценить возможность наступления риска при производстве и продаже нового товара.

Начальные условия. Компания планирует начать производство нового вида сыра. Для этого ей необходимо приобрести оборудование за 1 млн. руб. Этих денег в компании нет, поэтому она берет кредит в банке под проценты.

Рынком сбыта на первоначальном этапе будет регион функционирования предприятия.

Требуется оценить риски предприятия, используя ранее указанную методику.

. СБОР ИНФОРМАЦИИ Данный сыр не изготавливается на конкурирующих предприятиях, что является неоспоримым преимуществом для компании.

Она сможет найти рынок сбыта, однако в регионе производятся другие виды сыров, что является отрицательным моментом.

Предприятию необходимо будет выплачивать кредит и проценты по нему, что влечет за собой отток денежных средств и снижение чистой прибыли.

. ФИКСАЦИЯ РИСКОВ Наиболее значимыми рисками являются:

  • высокая конкуренция с другими видами сыров;
  • возможное отсутствие спроса на данный сыр;
  • отсутствие возможности выплачивать кредит.
. СОСТАВЛЕНИЕ СХЕМЫ Для того чтобы минимизировать риск и его последствия, необходимо провести широкую маркетинговую политику по привлечению внимания потенциальных покупателей, а также по возможности получать выручку, которая покроет все расходы по производству сыра и покрытию кредитных расходов.
. КАЧЕСТВЕННАЯ И КОЛИЧЕСТВЕННАЯ ОЦЕНКА При отсутствии спроса рейтинг компании не возрастет, а производственные сотрудники будут выполнять работу без создания финансовой ценности.

При отсутствии продаж заложенная рентабельность в размере 25% не будет получена, себестоимость в 100 руб./кг не будет возвращена.

Ежемесячный кредитный платеж в размере 30 тыс. руб. будет выплачиваться за счет выручки от других товаров.

. ПРИНЯТИЕ РЕШЕНИЯ Мероприятие по изготовлению и реализации нового вида сыра может быть успешным при грамотном построении маркетинговой стратегии, которая расширит клиентскую базу и привлечет потенциальных покупателей.

Пути снижения рисков на предприятии

Управление финансовыми рисками предприятия требует разработки мероприятий по их снижению.

Рисунок 2. Влияние рисков на цели предприятия

Они заключаются в следующем:

  • нормативное регулирование, заключающееся в установлении определенных лимитов. С помощью этого метода можно установить какую-либо грань, за которую не следует переступать при совершении того или иного мероприятия;
  • страхование, при котором определенные риски и их последствия страхуются в специализированной организации;
  • хеджирование, связанное с изменением ценовой политики предприятия или валютного курса той или иной денежной единицы;
  • диверсификационный метод, заключающийся в расширении ассортимента продукции, производимой предприятием.

Финансовые риски предприятия

Рассматриваемая группа рисков представляет собой негативные последствия, которые могут наступить при осуществлении финансовой деятельности компании.

К числу типичных примеров следует отнести:

  • риск неполучения денежных средств в качестве оплаты за товар,
  • резкое колебание валютных курсов,
  • падение курса рубля,
  • снижение стоимости ценных бумаг и др.

Одной из разновидностей финансовых рисков являются налоговые риски предприятия, когда в силу изменения налогового законодательства у компании возрастет налоговая нагрузка.

Рисунок 3. Риски, влияющие на рост прибыли предприятия

Финансовые риски оцениваются в основном в количественных показателях, одним из которых является чистая прибыль.

Именно прибыль сильнее всего «реагирует» на финансовые риски, и ее размер может отрицательно отразиться на деятельности всего предприятия.

Устоявшийся финансовый кризис в стране может влечь за собой финансовые риски в форме неполучения прибыли, к примеру, когда у населения резко снижаются возможности приобретения того или иного товара.

Для компаний, занимающихся экспортом или импортом, наиболее характерны риски, связанные с колебаниями валютных курсов.

В некоторых ситуациях они могут только выиграть от таких изменений, но также могут и проиграть, если курс валюты изменится не в лучшую сторону.

Денежные средства — очень важный ресурс для любой организации, а поэтому определение и оценка финансовых рисков — вынужденная мера и объективная необходимость, которой следует уделять повышенное внимание.

Производственные риски предприятия

К производственным рискам предприятия относятся негативные ситуации, которые влияют на производственный процесс или стали причиной снижения производственных показателей.

Рисунок 4. Риск-образующие факторы

К таким рискам следует отнести:

  • снижение объема производимых товаров,
  • снижение цен на них,
  • уменьшение покупательского спроса,
  • перебои с поступлением сырья и материалов и др.

В этом случае анализу рисков предприятия необходимо придать производственную направленность, то есть обратить внимание на все производственные процессы, связанные с поставкой материалов, созданием товаром и их реализацией.

Производственные риски могут быть связаны с экологическими рисками предприятия, поскольку любая производственная деятельность тем или иным образом влияет на окружающую среду и экологическую обстановку в регионе.

Прежде чем внедрять какой-либо процесс, необходимо проанализировать, какие экологические риски и их последствия он может вызвать, и соответственно, какую ответственность перед государством и обществом будет нести предприятие.